Оценка риска бета анализируемой компании на основе возможностей Excel.

I. На основе тренда линейной регрессии по доходности рынка и акций (рис. 4) Видео урок о том как построить такой график находится здесь http://facultv.babs on. edu/academi с/В eta/C al cul ateB eta.

htm

Рис. 3. Тренд линейной регрессии для определения беты

2. Через функцию линейной регрессии доходности рынка и акций

Если имеется только одна независимая переменная х, можно получить наклон и у пересечение непосредственно, используя следующие формулы:

бета	Наклон:
	ИНДЕКС(ЛИНЕЙН(известные_значения_у;известные_значения_х);1)е
альфа	Y-пересечение:
	ИНДЕКС(ЛИНЕЙН(известные_значения_у;известные_значения_х);2)

3. На основе уравнения регрессии у = а + Ьх и встроенных функций в Excel

Функции в Excel	Параметр
=НАКЛОН(известные значения у;известные значения х)	бета =
=ОТРЕЗОК(известные значения_у;известные значения х)	альфа =
=ДИСПА(известные_значения_у)	Дисперсия по рынку
=ДИСПА(известные_значения_х)	Дисперсия акций
=СТАНДОТКЛОН(известные_значения_у)	CKO
=КОВАР(известные значения_у;известные значения х)	К-т ковариации
=КОРРЕЛ(известные значения_у;известные значения х)	К-т корреляции

4. Сделайте ручной расчет, согласно формулам представленным выше и сравните с данными полученными в Excel.

2.1.7.10.3.

<< | >>

↑

Источник: Е.А. Яковлева, Э.А. Козловская. Финансовая стратегия предприятия в инвестиционном процессе (для выполнения курсового проекта повышенной сложности). Учебное пособие. Санкт -Петербург. Издательство Политехнического университета, 2013. 2013

Еще по теме Оценка риска бета анализируемой компании на основе возможностей Excel.:

I. МЕРКАНТИЛИЗМ

- Аудит - Банковская система - Биржевая торговля - Государственные и муниципальные финансы в России - Государственный и муниципальный заказ - Державні і муніципальні фінанси в Україні - Основы финансов - Рынок ценных бумаг - Финансовый менеджмент -

- Антропология - Астрономия - Безопасность жизнедеятельности - Библиотечное дело - Биология - Военное дело - География - Зоология - История - Культурология - Литература - Математика - Медицина - Педагогика - Политология - Право России - Право України - Психология - Религоведение - СМИ и журналистика - Социология - Технические науки - Транспорт - Физика - Философия - Финансы - Экология - Экономика - Этнография и демография - Юриспруденция - Языкознание -